定存的優點遠遠大於躉繳利變型儲蓄險

最近理專來推銷躉繳利變型儲蓄險，說目前有個方案，配合Line Pay有高額的購物津貼可以用，一次可以回饋到3萬元，看似好康的優惠，又讓我回頭來查了所謂的躉繳利變型儲蓄險。

有關保險的觀念，我在2011/09/17 漫談保險中，就一直認為保險應該是最後最不得以的理財選項，到現在為止，即使有看似高額的現金紅利回饋，還是沒有改變我對保險的觀念。

因此，我在這裏又再比了一次定存和躉繳利變型儲蓄險的優缺點：

• 躉繳利變型儲蓄險和定存是完全不同的東西，別相信什麼「類定存」的銷售術語。
• 先說結論，定存的優點遠遠大於躉繳利變型儲蓄險。
• 如果想要獲得大於定存利率的報酬，應該要用巴菲特的方法來投資股票，而不是交給保險公司，讓操短線又不懂巴菲特的外行人用你的錢來做投資。
• 躉繳利變型儲蓄險的缺點在哪裏：
1. 躉繳利變型儲蓄險，第1年存入的保險金中，至少約有11%的本金要先付給保險員的佣金、保險公司的管理費，所以第1年的保單現金價值只有89%的保險金，是被抽成最多的1年。其後，再以89%的保險金用宣告利率去增值。
2. 躉繳利變型儲蓄險中的本金，在頭3年內總共約有30%是做為業務員的佣錢，抽頭非常驚人。
3. 第1年之後，保險金仍會被每年扣除佣金、管理費，所以儲蓄險和定存是完全不同的東西。儲蓄險的保險本金會一直被保險公司扣費用，但定存不會有本金的損失。
4. 躉繳利變型儲蓄險至少要期滿3年解約「才有可能、但不一定能」拿回本金，必須要至少是3年不會動到的錢，才去做躉繳利變型儲蓄險，3年內的解約都會損失本金；但定存不管你存多久，永遠都不會損失本金，最多就是利息被打折。
5. 宣告利率＝「市場利率」＋「保險公司的投資績效」，但保證不低於四家行庫(臺灣銀行、第一銀行、合作金庫、中央信託局)之平均利率 。所以，儲蓄險的利率是有可能約略大於銀行的利率，但大於多少還是要看當年保險公司的投資績效與保險本金被扣除的費用，目前聽到的是僅可能大於0.01%。這與所拿到的宣傳單上的印製的3%有很大的差距。不要被宣告利率騙了，事實上，大部份的情況是，最後保戶所能得到的可能只是定存利率而已。
6. 宣告利率不是IRR。所以保單現金價值若用IRR去做計算，IRR所算出來的值一定會少於宣告利率 。
• 誰適合躉繳利變型儲蓄險？
1. 保戶必須要是「非常有錢」才行！因為儲蓄險的費用很高，保戶不在乎管理費。
2. 所有純保障的保險，都已經購買齊全，手上卻還有一大堆閒錢無處去的人。
3. 可以買儲蓄險的錢，必須是「一定期間內不會用到」的閒置資金。
4. 對消費行為有所節制的人，這些人才有大筆現金，讓這些3年內都不會用到的錢來做躉繳利變型儲蓄險。
5. 如果是為了「節稅」，那大前提之一就是「有很多的『課稅淨額』」，如果沒有很多，就不必繞個彎，去給保險公司賺管理費了。